Egresó de la Escuela Municipal de Arte Dramático (EMAD) que dirigía Margarita Xirgú. Integró el elenco de la Comedia Nacional desde 1952, debutando en "Bodas de Sangre" con Margarita Xirgú y China Zorrilla, en el homenaje a García Lorca.
Desde ese entonces hasta hoy ha realizado más de ### personajes, la mayoría en la Comedia Nacional, y dirigida por varios directores: Margarita Xirgú, Eduardo Schinca, Sergio Otermín.
Ha recibido premios y reconocimientos y fue la primera actriz en recibir el premio Florencio desde que se instituyó en 1962.
El 25 de agosto de 2004; en la ceremonia de reapertura del escenario mayor del Uruguay, el Teatro Solís, recibió de manos del Intendente de Montevideo, el Arq. Mariano Arana, las Llaves de la Ciudad, convirtiéndola en Ciudadana Ilustre de la Ciudad de Montevideo.
En enero de 2009 volvió al escenario del Teatro Solís, con "La amante inglesa" bajo la dirección de Levón. En marzo de 2009, en los festejos del Día Internacional de la Poesía, Estela Medina se incorporó a la Academia Nacional de Letras como Académica de Número.
Incansable vida dedicada al teatro y enriqueciéndonos con sus personajes: Estela Medina continúa llena de energía y emprendiendo nuevos proyectos de obras a montar en un futuro próximo.
Notable actriz que sigue cosechando premios, el 30 de abril de 2010 recibió la Orden de Isabel la Católica, por su trabajo de difusión de la cultura española, en particular los autores del Siglo de Oro.
- La golondrina (Actriz)
- Solo una actriz de teatro (Actriz)
- En la laguna dorada (Actriz)
- Sangre joven (Actriz)
- Ritter, Dene, Voss (Actriz)
- Calígula Super Star (Realizadora de vestuario)
- Círculo de tres (Actriz)
- Ceremonia secreta (Actriz)
- Galileo Galilei (Vestuarista)
- Las reglas de la urbanidad en la sociedad moderna (Actriz)
- La Vida es Sueño (Actriz)
- Las Troquianas (Actriz)